Est-ce une bonne idée de décaisser rapidement ses REER à la retraite?

Publié pour le Journal de Montréal - 1 mars 2026 - On peut lire le texte ici

Est-ce une bonne idée de décaisser rapidement ses REER à la retraite ? Ça dépend de la nature de votre épargne.

Ainsi, une personne ayant des revenus modestes n’aura pas les mêmes priorités qu’un entrepreneur ayant une assurance vie avec composante de placement ou une fiducie familiale, ni même un retraité du secteur public ou d’une grande compagnie bénéficiant d’une généreuse caisse de retraite.

« Au Québec, la plupart des salariés ne disposent pas d’un régime de retraite d’employeur et ne doivent compter que sur leur épargne personnelle pour financer leur retraite, observe Tony Guzzo, fondateur d’Expertiz Gestion de patrimoine. Si la personne qui a accumulé une épargne modeste, elle n’a peut-être d’autre choix que de décaisser ses REER dès le premier jour de sa retraite. »

Concrètement, on ne vit pas riche quand on ne dépend que des régimes de retraite publics (fédéral et provincial). Pire, si une personne est éligible au Supplément de revenu garanti (SRG), elle devra presque certainement décaisser (progressivement ou non) son REER pour être éligible au SRG ou éviter de payer de l’impôt.

Avantageux

Nombre de retraités bénéficiant de généreux régimes de retraite d’employeur ont tout intérêt à décaisser leur REER rapidement pour éviter les charges fiscales onéreuses.
Ce principe s’applique encore davantage si elles ont décidé de reporter la date où elles peuvent toucher leurs rentes gouvernementales, soit la Pension de la sécurité de vieillesse (PSV) et le Régime des rentes du Québec (RRQ).

« Plus on reporte ces rentes, plus elles sont élevées. Mais il faut tout de même se le permettre financièrement », souligne M. Guzzo.

En fait, nombreux sont les retraités en bonne santé qui peuvent se permettre de reporter l’encaissement de leurs rentes gouvernementales, surtout si elles travaillent à temps partiel ou ont un REER assez garni pour supporter leur train de vie.

D’autres choisissent de reporter leur retraite à 67 ou 70 ans. Puisqu’ils travaillent, ils accumulent davantage d’épargne, qui sera canalisée vers leur REER. Ces personnes en profitent également pour reporter leurs rentes gouvernementales.

Au cas par cas

Tony Guzzo mentionne que, pour déterminer s’il est avantageux de décaisser rapidement ses REER à la retraite, il faut tenir compte de certains facteurs, comme la bonne santé, l’espérance de vie et, surtout, le train de vie au moment de la vie active, qui ne sera guère différent de celui à la retraite.

« Il n’y a pas de règle universelle sur les avantages ou inconvénients du décaissement rapide du REER à la retraite », ajoute-t-il.

L’important, c’est d’effectuer une projection de ses revenus à la retraite avec les outils dont disposent les conseillers financiers. « C’est primordial, déclare-t-il. Ce n’est pas garanti que votre épargne soutiendra votre train de vie jusqu’à 85 ans, même si vous avez 400 000 $ de REER que vous entendez décaisser 40 000 $ annuellement... La plupart des gens sont incapables de faire ces calculs par eux-mêmes. »